Allokering / Förvaltning
Förvaltningen bygger på implementering av systematiska och kvantitativa variabler som beslutsunderlag för positionstagande givet den risknivå och exponering kunden vill ha mot riskfyllda och riskfria tillgångar. Förvaltningen kan implementeras genom direkta positioner i överlåtbara likvida värdepapper såsom terminer, aktier eller obligationer alternativt på ETF:er, fonder eller SWAP – kontrakt. Förvaltningen möjliggör ett kostnadseffektivt och transparent sätt att tillgodogöra pensionskapital en förvaltningslösning som bygger på vedertagen finansiell teori och kvantitativa variabler som gäller över tid. Skalbarheten ligger i att det blir enkelt att skräddarsy en eller flera olika portföljer i olika riskklasser och med olika mandat vad gäller tillgångsallokering. Förvaltningen definierar även limiter inom vilka de underliggande tillgångarna får röra sig inom innan rebalansering av vikterna äger rum. Dessa limiter kan från tid till annan ändras givet makroekonomiska förutsättningar och penningpolitiska faktorer i syfte att inte hamna i systematiska signaler som inte har tillräcklig information för att generera signaler givet en oregelbunden omvärld.
Consulting
Inom consulting så erbjuds förslag på strategisk allokering givet placeringstid och antaganden om avkastning för olika tillgångar. Dessa förslag optimeras sedan för att matematiskt säkerställa att kunden har rätt vikter av olika tillgångar får att uppnå den riskprofil man vill ha. Det kan även sättas limiter för hur mycket tillgångar för röra sig relativt andra tillgångar samt så kan även modellportföljer byggas på det underlag man som rådgivare har för att bygga portföljer. Detta kan för kund leda till kostnadsrationalisering och undvikandet av ibland ineffektiva och dyra fondlösningar. I vår strategiska allokeringstjänst använder vi oss av alla likvida tillgångar som finns att köpa på reglerade marknader såsom fonder, ETF:er, aktier, obligationer, alternativa och råvaror.
Upphandling
En stor del av att driva en uthållig och robust finansiell rådgivningsverksamhet är inköpsprocessen av de förvaltningskomponenter man sedan allokerar sina kunders pengar i. Avgiften för fonder, ETF:er och andra finansiella instrument kan skilja sig vitt utan att egenskaperna är annorlunda. En annan aspekt är att om man som rådgivare arbetar i ett försäkringsskal så är upphandlingen av fonder gjord av försäkringsbolaget.
Inscap kan bistå med att mot mellanhänder förhandla fram bättre ersättningar från mellanhänder så att du som rådgivare kan arbeta med renare arvoderingsmodeller mot kund samt effektivisera kundens kostnader i de lösningar som erbjuds. Vi kan även bistå med att ta fram skräddarsydda fondsortiment för en hel rådgivningsfirma och implementera detta i de skal som affärerna görs.
Analys
För dig som rådgivare erbjuder möjligheten att få dina kunders portföljer analyserade efter vedertagna kvantitativa parametrar. Syftet med dessa analyser är att säkerställa att dina kunder ligger rätt vad gäller de förespeglade risker och antagna avkastningsprognoser är rimliga givet vad som kommunicerats mot kund i rådgivningen. Vi analyserar sedan de underliggande tillgångarna utifrån ett kostnadsperspektiv för att utröna var det finns anledning att betala för de ingående komponenterna och var det är mer rationellt att vara passiv i allokeringen. Detta mynnar ut i en rapport som ställer genomlyser hela kundens engagemang, antingen på exponeringsnivå eller med underliggande fonder, utifrån ett risk, avkastnings och diversifieringsperspektiv. Rapporten kan ses som en ”röntgenbild” av kundens engagemang vars syfte är att kunna vidta åtgärder i det fall portföljen faller utanför det som antagits vid rådgivningstillfället. Rapporten kan även användas som ett rent ”complianceverktyg” för att säkerställa att exempelvis diskretionära portföljer är i linje med kundernas riskprofil.
Support
Vår löpande service består i att agera i ständig dialog med dig som kund. För alla uppdrag lägger vi upp en projektplan som vi stämmer av tills vi når det gemensamma målet. I uppdraget, beroende på vilket det är, sätter vi även upp en plan för löpande support. Den löpande supporten kan bestå i rapporteringskrav, uppföljningsmöten, gruppresentationer alternativt direkt dialog med kundens underliggande kunder. All service är processtyrd men likväl anpassad för den individuella kunden i både lay out och innehåll